Bursa Çimento Fabrikası A.Ş. (BUCIM) 2025 yılı 1. çeyrek bilançosunu açıkladı. Bilançoya dair detaylara haberin sonundaki linkten ulaşabilirsiniz.
Hedef fiyat haberleri
Finansal tabloların açıklanmasının ardından bir aracı kurum hisse senedi için hedef fiyat paylaştı. 12 Mayıs günü bir aracı kurumdan Bursa Çimento hisseleri için hedef fiyat açıklaması geldi. Kurumun yayınladığı raporda şu ifadeler kullanıldı; “Bursa Çimento, 2025 1.çeyreğinde geçtiğimiz yılın aynı dönemine kıyasla %158 düşüşle 244.673 milyon TL net zarar açıkladı. Talep daralması ve fiyat baskısı, enflasyon muhasebesi kaynaklı parasal pozisyon kaybı ve bağlı ortaklıktan gelen zararların baskı yaratan unsurlar olduğu söylenebilir. Açıklanan finansallara bakıldığında şirketin hem operasyonel hem finansal açıdan zor bir dönemden geçtiğini söylemek mümkün görünüyor.
Satış gelirleri geçtiğimiz yılın aynı dönemine göre %39 azalış kaydederek 2.111 milyon TL olarak gerçekleşti. Net kar marjı 1.çeyrekte %-11,59 olurken, önceki çeyrekte %-2,48 ve geçen yılın aynı çeyreğinde %12,15 olmuştu. Brüt kar marjı 1.çeyrekte %6,88 olurken, önceki çeyrekte %29,07 ve geçen yılın aynı döneminde %25,55 olarak gerçekleşmişti.
FAVÖK 2025 yılı 1. çeyreğinde geçen yılın aynı çeyreğine göre %95 azalışla 39,40 milyon TL olarak gerçekleşti. FAVÖK marjı ise 1. çeyrekte geçen yılın aynı çeyreğine göre 6,59 puan azalışla %1,87 oldu. Bir önceki çeyrekte FAVÖK marjı %23,16 seviyesindeydi. Şirketin, 63.350 milyon TL net parasal pozisyon kaybı bulunmaktadır.
%50 payı olduğu Roda Limanını Özkaynak Değerleme Yönetimi ile konsolide ediyor ve Roda Limanından bu yılın ilk çeyreğinde 5.374 milyon TL zarar elde edildi. Her ne kadar geçen yıla göre iyileşme olsa da (7.181 milyon TL) hala bilançoya negatif katkı yapıyor.
Çemtaş Ar-Ge Merkezi, vasıflı çelik üretiminde rekabet gücünü artırmak ve sektördeki teknolojik dönüşüme ayak uydurmak amacıyla hem tamamlanmış hem de halen yürütülmekte olan Ar-Ge projeleriyle aktif bir şekilde çalışmaktadır. Müşteri odaklı, proaktif bir yaklaşımla hareket eden merkez, müşterilerin ihtiyaçlarını önceden tespit ederek bu doğrultuda çözümler geliştirmeyi hedeflemektedir. 31 Mart 2025 itibarıyla merkezde 5 adet Ar-Ge projesi aktif olarak yürütülmektedir.
Küresel ölçekte yaşanan likidite sıkışıklığı ve faiz oranlarındaki yükseliş, hem konut talebinde hem de büyük ölçekli altyapı projelerinin finansmanında zorluklara yol açmakta ve bu durum çimento sektörü açısından önemli bir risk unsuru oluşturmaktadır. Talepteki azalma, yarı mamul ürün olan klinker stoklarının artmasına neden olurken, eş zamanlı olarak ihracat pazarlarında yaşanabilecek daralma da fiyatların aşağı yönlü baskılanmasına neden olabilir. Bu gelişmeler, sektör şirketlerinin karlılığında düşüş yaşanmasına yol açabilecek olumsuz faktörler arasında yer almaktadır.
Şirket, mevcut üretim hattının yüksek bakım ve üretim maliyetleri, artan enerji tüketimi ve çevresel etkiler nedeniyle modernizasyonuna karar vermiştir. 180 milyon Euro bütçeli proje ile enerji verimliliği sağlanması, karbon ayak izinin azaltılması, çevreye duyarlılığın artırılması ve daha geniş ürün yelpazesinde üretim yapılması hedeflenmektedir. 31 Mart 2025 itibarıyla projeye yapılan toplam harcama 8,17 milyar TL’ye ulaşmıştır. Modernizasyon sayesinde şirketin karlılığı, verimliliği ve çevresel sürdürülebilirliği artırılması planlanmaktadır.
Hisse 0,83x PD/DD piyasa çarpanı ile işlem görmekte. Taş Toprak sektör ortalaması PD/DD için 0,99x seviyelerinde bulunuyor. BUCIM’in 2025 1. çeyrek bilançosu kısa vadede zayıf, ancak uzun vadeli stratejik yatırımların etkisiyle toparlanma potansiyeli barındırıyor. Bu sebeple iyimser beklentimiz sürmekte, 15 Kasım 2023 tarihinde model portföyümüzde yer verdiğimiz BUCIM’i model portföyümüzde tutmaya devam ediyoruz.”
BUCIM hisse hedef fiyat 2025
İşte aracı kurumların Bursa Çimento için belirlediği hedef fiyat ve tavsiyesi;
GCM Yatırım
GCM Yatırım, BUCIM – Bursa Çimento için hedef fiyatını 11,58 TL, tavsiyesini “al” olarak sürdürdü. Hisseyi model portföyünde tutmaya devam etti.
Aracı KurumGCM YatırımHedef fiyat11,58 TLSon fiyat (İst: BUCIM)7,63 TLTavsiyeAlPrim potansiyeli%51,77Açıklanma tarihi12 Mayıs 2025
Bursa Çimento (BUCIM) 2025 yılı 1. çeyrek bilançosunu açıkladı. İşte detaylar…
Borsa ve halka arzlar ile ilgili gelişmeleri en hızlı şekilde öğrenmek ve FinansNabzı telegram hesabını takip etmek için tıklayınız.
Bursa Çimento hisse FORUMU, hedef fiyatları, hisse grafiği, hisse senedi fiyatı, haber, analiz ve yorumları için tıklayınız.
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler, mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.
*** Hedef fiyatlar ForInvest Haber tarafından derlenmiştir.
