TÜPRAŞ – Türkiye Petrol Rafinerileri A.Ş. (TUPRS) 2025 yılı 1. çeyrek finansal sonuçları kamuya açıklandı. Bilanço sonrası Şirketin finansal tabloları için değerlendirme, Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.’den geldi. Kurum değerlendirmesinde şu ifadeleri kullandı;
TÜPRAŞ – Türkiye Petrol Rafinerileri A.Ş. hisse haberleri
Buna göre Gedik Yatırım değerlendirmesi şu şekilde; “Şirketin,
Net satışları 1. çeyrekte geçen yılın aynı çeyreğine göre %30,59 azalışla 158.623 milyon TL olmuştur.
FAVÖK‘ü 1. çeyrekte geçen yılın aynı çeyreğine göre %25,37 azalışla 9.751 milyon TL olmuştur.
FAVÖK marjı 1. çeyrekte geçen yılın aynı çeyreğine göre 43 baz puan artışla %6,1 olmuştur.
Net karı 1. çeyrekte geçen yılın aynı çeyreğine göre %78,06 azalışla 97 milyon TL olmuştur
➢ Sonuç: Şirket, 1Ç25’te 158.623 mn TL satış geliri (kons: 170.800 mn TL; Gedik: 169.172 mn TL; yıllık: -%31), 9.751 mn TL FAVÖK (kons: 8.745 mn TL; Gedik: 8.167 mn TL; yıllık: -%25) ve 97 mn TL net kar (kons: 172 mn TL; Gedik: -295 mn TL; yıllık: -%78) açıklamıştır. TMS 29’a göre hazırlanan mali tablolara göre, Şirket 1Ç25’de 97 milyon TL net kar açıklarken, bu rakam beklentilerin üzerindeki vergi giderleri nedeniyle 172 milyon TL’lik konsensüs tahminin (11 kurum tahminine göre) hafif altında kalmıştır. Öte yandan, 9,8 milyar TL’lik FAVÖK, beklentilerin üzerinde gelen stok karları sayesinde 8,7 milyar TL’lik konsensüsün %12 üzerinde gerçekleşmiştir. Net nakit, temettü ödemesi ve geçici işletme sermayesi artışı nedeniyle bir önceki çeyreğe göre azalmıştır. Genel olarak, 1Ç25 finansallarını, beklenenden daha iyi faaliyet karlılığı ve yüksek sezona girerken şirket yönetiminden 2Ç25 için aldığımız olumlu sinyaller göz önüne alındığında sınırlı pozitif olarak değerlendiriyoruz. 2025 yılı beklentilerine göre 3,8x FD/FAVÖK ile ucuz bir değerde işlem gören şirket hisseleri için Endeksin Üzerinde Getiri tavsiyemizi koruyoruz.
Bizi WhatsApp Kanalımız üzerinden de takip edebilirsiniz. WhatsApp kanalı linki: https://whatsapp.com/channel/0029Vb6J7JQ6GcG8uLrIR81x
Bizi Telegram Üzerinden de takip edebilirsiniz. Telegram kanalı linki: https://t.me/rotaborsa_halkaarz
Gedik Yatırım yasal uyarısı: Burada yer alan bilgiler Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından genel bilgilendirme amacı ile hazırlanmıştır. Yatırım Danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak Yatırım Danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Herhangi bir yatırım aracının alım-satım önerisi ya da getiri vaadi olarak yorumlanmamalıdır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan fiyatlar, veriler ve bilgilerin tam ve doğru olduğu garanti edilemez; içerik, haber verilmeksizin değiştirilebilir. Tüm veriler, Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan alınmıştır. Bu kaynakların kullanılması nedeni ile ortaya çıkabilecek hatalardan Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. sorumlu değildir.
Rota Borsa yasal uyarısı: Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler, mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.
